⛰️ ТОП-10 облигаций с высоким рейтингом и постоянными купонами с доходностью от 15% до 18% годовых

Продолжаем богатеть на облигациях. Хватит вам уже терпеть всякие мусорные А и А+, перейдем к рейтингу повыше. Сегодня у нас 10 облигаций с фиксированными купонами на 1 год и более.

Пока у нас ставочка такая, что можно себе формировать вторую зарплату не вставая с дивана, необходимо всего лишь иметь свободные денежные средства. А уж выбрать точно есть из чего.

⚙️ Из каких параметров приготовлена подборка?

✅ Рейтинг АА-, АА
✅ Ежемесячные купоны (ну почти)
✅ Отсутствие оферт
✅ Отсутствие амортизаций
✅ Выпуски на один год и более

В чем прикол моих подборок про облиги? Все они направлены на получение, желательно, ежемесячного купонного дохода. Понравился эмитент, процент по купонам, срок? Отлично. Пошли изучили финансовое здоровье, если все ок, можно проинвестировать на небольшую котлетку.

АО Авто Финанс Банк БО-001Р-16

● ISIN: RU000A10D9K0
● Рейтинг: АА
● Цена: 102,5%
● Купон: 16,65% (13,68 ₽)
● Дата погашения: 14.02.2028
● Купонов в год: 12
● ТКД: 16% (YTM: 16,3%)

Группа Позитив 001Р-03

● ISIN: RU000A10BWC6
● Рейтинг: АА
● Цена: 105,8%
● Купон: 18% (14,79 ₽)
● Дата погашения: 12.04.2028
● Купонов в год: 12
● ТКД: 16,7% (YTM: 15,9%)

ПГК 003Р-01

● ISIN: RU000A10CWF7
● Рейтинг: АА
● Цена: 101,8%
● Купон: 15,75% (12,95 ₽)
● Дата погашения: 14.09.2028
● Купонов в год: 12
● ТКД: 16,1% (YTM: 15,2%)

АФК Система БО 002Р-06

● ISIN: RU000A10DPW4
● Рейтинг: АА-
● Цена: 100,6%
● Купон: 17,75% (14,59 ₽)
● Дата погашения: 22.05.2028
● Купонов в год: 12
● ТКД: 17,4% (YTM: 18,7%)

АФК Система БО 002Р-03

● ISIN: RU000A10BY94
● Рейтинг: АА-
● Цена: 105,9%
● Купон: 21,5% (17,67 ₽)
● Дата погашения: 24.03.2027
● Купонов в год: 12
● ТКД: 20% (YTM: 17,2%)

КАМАЗ ПАО БО-П15

● ISIN: RU000A10BU31
● Рейтинг: АА-
● Цена: 103,4%
● Купон: 18% (14,79 ₽)
● Дата погашения: 10.06.2027
● Купонов в год: 12
● ТКД: 17,1% (YTM: 16,3%)

АО ПКТ 002P-01

● ISIN: RU000A10DJH8
● Рейтинг: АА-
● Цена: 102,8%
● Купон: 15,99% (39,87 ₽)
● Дата погашения: 10.06.2027
● Купонов в год: 4
● ТКД: 15,5% (YTM: 15,9%)

Совкомбанк Лизинг БО-П17

● ISIN: RU000A10DTS4
● Рейтинг: АА-
● Цена: 102,9%
● Купон: 16% (13,15 ₽)
● Дата погашения: 01.12.2028
● Купонов в год: 12
● ТКД: 15,3% (YTM: 15,7%)

ХК Новотранс 002P-01

● ISIN: RU000A10DCF7
● Рейтинг: АА-
● Цена: 102,9%
● Купон: 16% (13,15 ₽)
● Дата погашения: 16.10.2028
● Купонов в год: 12
● ТКД: 15,3% (YTM: 15,7%)

ГТЛК БО 002P-08

● ISIN: RU000A10BQB0
● Рейтинг: АА-
● Цена: 110%
● Купон: 19,5% (13,15 ₽)
● Дата погашения: 18.05.2028
● Купонов в год: 12
● ТКД: 17,4% (YTM: 15,2%)

Вот такая получилась подборка. Данный список облигаций, по-моему, выглядит даже более привлекательным нежели А+, ну и более надежным как минимум.

Высокий рейтинг говорит сам за себя, поэтому и доходность соответствующая. Но получать 15-17% годовых в течение года и более считаем классным занятием. В моем портфеле есть почти все представленные выпуски, а у вас как, облигационные террористы, все есть или кого-то будете докупать?

В облигациях минимальная концентрация на одном эмитенте. Можно сказать, spray and pray. Диверсификация – наше все, холодная голова и здравый рассудок, что в один прекрасный солнечный день, кто-то может дефолтнуться. Всех обнял! 💙

Еще больше интересных подборок найдете в моем телеграм-канале. Подписывайтесь, чтобы не потеряться, в нем рассказываю о своих покупках, обозреваю актуальные новости, делюсь своим опытом инвестирования.

Поставьте лайк 👍, если вам понравилось, для меня это самая лучшая поддержка!

❗ Сервис, где веду учет инвестиций!

💘 Полезное:
Мой портфель облигаций
Пассивный доход на ОФЗ
3 компании для долгосрочного инвестора

0 комментариев

посты по тегу

Собрание акционеров ПАО «ЭсЭфАй» утвердило выплату дивидендов по итогам 2025 года

4 мая 2026 года состоялось заседание годового общего собрания акционеров ПАО «ЭсЭфАй».

В соответствии с рекомендациями Совета директоров акционеры приняли решение направить на выплату дивидендов по итогам 2025 года 8,02 млрд рублей, что составляет 172 рубля на одну обыкновенную акцию. С учетом ранее выплаченных промежуточных дивидендов по итогам 9 месяцев 2025 года, общий объем дивидендных выплат за год составит 51,9 млрд рублей. Дата, на которую определяются лица, имеющие право на получение дивидендов – 15 мая 2026 года.

Также акционеры ПАО «ЭсЭфАй» на годовом собрании избрали Совет директоров в количестве девяти человек, из них шесть директоров в новом составе являются независимыми.

По последним данным реестра акционеров, имеющегося у общества, акции ПАО «ЭсЭфАй» принадлежат более чем 89 000 физическим и юридическим лицам.
$sfin

комментариев

Портфель Capitalizer по состоянию на май 2026 года: фьючи на Насдак, валюты + ОФЗ с хеджем и акции

В мае в портфелях Capitalizer, реализуемых в формате автоследования по трём стратегиям на Финтаргет

Дэйтона ИИС — фьючерсы на Насдак, валюты + ОФЗ с хеджированием

Алгебра — тоже самое, что Дэйтона, но без ОФЗ + фьючерсы на природный газ

Лидеры рынка — в портфеле только акции входящие в ММВБ с наибольшим потенциалом роста по оценке автора

Для всех стратегий применяется управление рисками по моделе целевой волатильности. При росте волатильности позиции в портфеле сокращаются, и наоборот увеличиваются при снижении волатильности.

В май проведена плановая ребалансировка. По итогам пересмотра структуры портфелей обновлено распределение по акциям российских компаний, инструментам денежного рынка, валютным фьючерсам и срочным контрактам на индекс Насдак.
По итогам ребалансировки наибольший удельный вес в консолидированном портфеле занимает LQDT, выполняющий функцию ликвидной части портфеля и инструмента временного размещения свободного капитала. Далее по размеру позиций следуют фьючерсы на индекс Nasdaq, а также валютные инструменты, включая фьючерсы на пары доллар/рубль и евро/рубль.

Облигации в портфеле удерживаются с учетом дюрационного хеджирования. Длинная позиция в ОФЗ и короткая позиция во фьючерсе на индекс RGBI удерживаются для снижения процентного риска по облигационной части портфеля. Длинная позиция в ОФЗ позволяет сохранять экспозицию к купонному доходу и потенциальному росту стоимости облигаций при снижении ставок, тогда как шорт во фьючерсе на RGBI частично нейтрализует риск роста процентных ставок.

Дополнительная цель данной конструкции состоит в выторговывания фьючерсной премии. При наличии положительного базиса между фьючерсом и облигационным рынком стратегия позволяет удерживать облигационную позицию и одновременно получать дополнительный результат за счёт сближения фьючерсной и спотовой цены. В результате облигационная часть портфеля становится менее чувствительным к изменению процентных ставок и может формировать дополнительную доходность сверх купонного потока.

С момента запуска в 2024 году портфелей - среднегодовая доходность Алгебра 21%, Дейтона 9% и Лидеры рынка -1%

комментариев

Полипласт МСФО за 2025 год: гигантская стройка и долг у критической черты

Группа «Полипласт» (системообразующее предприятие РФ, выпускает химию для строительства, металлургии, нефтехимии и других отраслей, поставляет в 80+ стран) отчиталась за 2025 год. Ключевые показатели:

• Выручка — 236 млрд руб. (+70% к прошлому году)
• EBITDA — 59 млрд руб. (+44% г/г)
• Чистая прибыль — 16,8 млрд руб. (+41% г/г)
• Рентабельность по чистой прибыли — 7,1% (снижение на 1,4 г.г)

• Чистый долг — 230 млрд руб. (+81% г/г)
• Чистый долг / EBITDA — 3,9х (против 3,1х год назад)

Как видите, бизнес растёт очень быстро, но долговая нагрузка подтягивается к критической отметке.

📍 Почему так вырос долг?

Главная причина — стройка. Компания не просто тратила деньги на текущие нужды, а целенаправленно инвестировала в новые производства. За последнее время:

• Построены первая и вторая очереди завода поликарбоксилатов в Кингисеппе.

• Запущен единственный в России завод по выпуску редиспергируемых порошков (Новомосковск) — по новейшим технологиям.

• Построен завод полимерного теплоизоляционного связующего в Новомосковске (официальное открытие — весной 2026 года).

• Продолжается строительство производства высокомолекулярных эпоксидных смол («Полипласт-УралСиб»), запуск ожидается в 2026 году.

• Модернизация «Хромпика» выполнена на 70%: новый сушильный цех уже работает.

Всё это профинансировано за счёт кредитов. По сути, компания набирала долги наперёд, чтобы создать новые мощности.

По заявлению самой компании:

В 2026 году текущая инвестиционная программа завершается. Всё остающееся финансирование уже обеспечено целевыми долгосрочными деньгами.

На 2027–2028 годы планируется «оперативная пауза» по инвестициям — то есть компания перестанет активно строить и начнёт окупать вложенное.

📍 Главный риск в этой истории очевиден: долговая нагрузка. При малейшем ухудшении конъюнктуры могут начаться проблемы с обслуживанием.

Коэффициент текущей ликвидности формально очень низкий — 0,7х. Но из этой суммы реальных «коротких» кредитов, которые нельзя пролонгировать, — около 37 млрд руб., что выводит реальную ликвидность ближе к 1,0х.

Свободный денежный поток (FCF) глубоко отрицательный (минус 65 млрд за год), так как все деньги уходят в стройку.

Аудитор сделал замечание по классификации двух бондов с пут-офертами (на ~3 млрд руб.) — их надо было учесть как краткосрочный долг, но это мелочь, не влияющая на общую картину.

📍 Однако есть несколько важных нюансов в пользу компании:

• В 2026 году нет погашений облигаций. Только две небольшие оферты (путы) на суммы, которые не создадут критической нагрузки.

• Ковенанты по кредитным договорам не нарушены. Банки не имеют формального повода отказать в рефинансировании.

• Большая часть долга — с плавающей ставкой. Пока это нормально, но если ставка продолжит расти — станет тяжелее.

Кредитные рейтинги: Компания имеет рейтинги A от АКРА (подтверждён в августе 2025 года) и от НКР (повышен в ноябре 2025 года) со стабильным прогнозом. Это подтверждает признание её рыночных позиций и рентабельности ведущими рейтинговыми агентствами.

Также компания включена в перечень системообразующих предприятий РФ, что даёт определённую поддержку на государственном уровне.

📍 Контрольная точка:

Отчётность за 9 месяцев 2026 года. Именно там станет видно — начала ли компания генерировать положительный свободный денежный поток после остановки активной стройки. В облигационном портфеле имеется короткий долларовый выпуск Полипласт П02-БО-03 $RU000A10B4J5 сроком к погашению через 9 месяцев. Открывать новые сделки с привязкой к долгу данного эмитента не планирую.

Пока паниковать рано, но и расслабляться нельзя. Высокие риски заложены в текущую доходность облигаций — каждый инвестор решает сам, готов ли он их принимать.

Если было полезно - прожимайте реакции под постом! Для меня это лучшая мотивация.

✅️ Еще больше торговых идей и аналитики по рынку можно найти здесь: МАХ | Telegram. Присоединяйтесь!

'Не является инвестиционной рекомендацией

комментариев

🏆 Сайт ГК «А101» признан лучшим среди девелоперов России

Наш сайт занял 1-е место в номинации «Сайт девелоперской или строительной компании» на всероссийской премии «Золотой сайт» — одном из самых престижных конкурсов страны в области интернет-проектов.

🔍 Эксперты отметили возможность платформы подобрать жилой район и подходящую планировку, получить одобрение ипотеки и забронировать квартиру без посещения офиса продаж.

📌Также на нашем сайте были отмечены:

— Выбор квартиры на 3D-генплане, где сразу можно оценить расположение и инфраструктуру.
— Удобный фильтр планировок и цен, позволяющий быстро сравнить варианты.
— Возможность подать заявку на ипотеку в несколько банков сразу, что ускоряет процесс до выхода на сделку.

🔥Еще одним важным фактором при оценке стала информационная прозрачность. На сайте публикуются проектные декларации, разрешения на строительство и отчетность застройщика, а также оперативно обновляются акции, программы ипотеки и специальные предложения.

📲 Сайт интегрирован в систему застройщика и связан с мобильным приложением, которое неоднократно признавалось лучшим на рынке, завоевывая такие престижные премии, как PROESTATE Awards.

✨ ГК «А101» активно развивает свои платформы для того, чтобы покупатели квартир и арендаторы коммерческих помещений могли максимально быстро и удобно подобрать наиболее подходящий вариант. Наш сайт стал результатом совместной работы команды Группы и разработчиков цифровых решений «ИдаПроджект».

$RU000A108KU4 $RU000A10DZU7 $RU000A10DZT9
#А101

комментариев