Медси — федеральная сеть частных клиник в России. Компания оказывает полный цикл медицинской помощи: профилактику, диагностику, амбулаторное и стационарное лечение, сложные операции и реабилитацию. Основной бизнес сосредоточен в Москве и регионах России.

Компания в цифрах:

• №1 на рынке коммерческой медицины России с долей 3%
• №1 на рынке ДМС России с долей 8%
• 144 клиники входят в сеть
• 35 млн медицинских услуг оказывает компания за год
• 95% акций контролирует АФК «Система», конечный бенефициар Владимир Евтушенков

Структура выручки:

• 45% ДМС и корпоративные клиенты
• 40% физические лица
• 13% ОМС
• 2% прочие направления

Добровольное медицинское страхование (ДМС) и корпоративные клиенты

Медси обслуживает сотрудников компаний по полисам ДМС и прямым договорам с работодателями. 93% посещений приходится на ДМС, 7% на прямое корпоративное обслуживание.

При ДМС работодатель покупает полис у страховой компании. Страховщик формирует программу, выбирает клиники и определяет перечень доступных услуг. Медси принимает сотрудников по этой программе: проводит консультации врачей, анализы, диагностику, стоматологическое лечение, оказывает помощь на дому и направляет на госпитализацию.

90% услуг оплачивается после конкретного приема, анализа или процедуры. 10% приходится на абонентские программы, которые действуют в течение установленного срока.

При прямом договоре работодатель обращается в Медси без страховой компании. Он сам выбирает клиники, набор услуг и категории сотрудников. 65% такого обслуживания оплачивается по факту оказания помощи, 35% приходится на программы прикрепления сроком до 12 месяцев.

Кроме лечения, Медси проводит профосмотры, вакцинацию и обследования сотрудников. Врачи могут принимать пациентов в клинике, выезжать в офис или работать в здравпункте на территории предприятия.

Один корпоративный здравпункт включает 4 кабинета и принимает до 50 пациентов в день. Сотрудники получают первичную помощь, проходят УЗИ, функциональную диагностику и осмотры без поездки в клинику.

Физические лица

Физические лица оплачивают лечение самостоятельно, без полиса ДМС и корпоративного договора. За год они совершают 5 млн посещений клиник Медси при среднем чеке ₽5 тыс.

Сеть распределена между столичным и региональным рынками:

• 45% Москва и Московская область
• 55% прочие регионы России

Лечение начинается в клинике первичного приёма. Пациент записывается к терапевту или профильному врачу, проходит базовые анализы и получает план дальнейшего лечения.

Амбулаторное лечение проходит в 20 клиниках, 23 смарт-клиниках у дома и 3 детских клиниках. Здесь работают терапевты и узкие специалисты, проводят анализы и базовую диагностику.

Для сложных обследований работают 5 клинико-диагностических и 2 многофункциональных медицинских центра. В них проводят МРТ, КТ, УЗИ, эндоскопию и комплексные обследования. Если пациенту требуется операция или круглосуточное наблюдение, его направляют в одну из 2 клинических больниц.

Обязательное медицинское страхование (ОМС)

По полису ОМС пациенты получают лечение бесплатно, расходы оплачивает территориальный фонд.

Основной формат работы включает плановую госпитализацию и высокотехнологичную помощь. По ОМС доступны онкология, травматология и ортопедия, урология, гинекология, общая и сосудистая хирургия, педиатрия и реабилитация. Получить направление могут жители любого региона России.

Ключевые площадки сегмента расположены в Клинических больницах Медси в Отрадном и Боткинском проезде. Онкологическую помощь также оказывают два центра амбулаторной онкологической помощи в Отрадном и Щёлково. Центр в Щёлково рассчитан на 180 посещений в смену и располагает дневным стационаром на 3 койки.

Фонд ОМС заранее устанавливает Медси количество услуг и пациентов, которых он готов оплатить. Клиника ежемесячно передаёт реестр оказанной помощи. Услуги сверх установленного объёма или лечение, признанное необоснованным, фонд может не оплатить. Поэтому рост сегмента зависит от государственных квот.

Прочие направления

В прочие направления входят аптечные продажи, лабораторные услуги для сторонних клиник, франшиза и медицинский туризм. Лабораторный комплекс SmartLab принимает биоматериал от клиник Медси и партнёров, проводит анализы и передаёт готовые результаты. Его мощность составляет 10 млн тестов в год. По франшизе работают 8 клиник, а пациентов из регионов и стран СНГ направляют в крупные центры Медси для диагностики, операций и сложного лечения.

Unit-экономика

Одно посещение пациента в Медси приносит ₽3 800 выручки и ₽300 чистой прибыли. Затраты на одно посещение составляют ₽3 500:

• ₽2 000 заработная плата сотрудникам
• ₽600 лекарства и расходные материалы
• ₽500 содержание клиник и оборудования
• ₽100 проценты по кредитам
• ₽300 маркетинг, IT, управление, налоги и прочие расходы

В 1996 году АФК «Система» по инициативе Владимира Евтушенкова создала Медси на базе бывшей поликлиники «Интуриста» на Белорусской.

В 2002 году Медси вышла за пределы Москвы и открыла клиники в Барнауле, Волгограде, Нижневартовске, Пятигорске и Рязани.

В 2004 году на Белорусской начал работу первый в России амбулаторный Центр экстракорпоральных методов лечения. Медси перешла от обычных врачебных приёмов к направлениям, требующим сложного оборудования и узких специалистов.

В 2005-2015 годах Медси активно росла за счет открытия новых клиник и присоединения уже существующих.

В 2018 году Медси совместно с МТС запустила приложение SmartMed. Пациенты получили доступ к записи на приём, дистанционным консультациям и электронной медицинской карте.

В 2020 году Медси приобрела сеть «АСПЭК» в Ижевске. Во время пандемии компания переоборудовала больницу в Отрадном для лечения пациентов с коронавирусом и расширила дистанционные консультации, лабораторную диагностику и помощь на дому.

В 2022 году начал работу многофункциональный медицинский центр на Мичуринском проспекте площадью 33 тыс. м². В состав центра вошли взрослое и детское отделения, дневной и круглосуточный стационары и центр высокотехнологичной хирургии.

Лидерство в ДМС

Крупные страховые компании выбирают Медси как проверенного медицинского партнёра с широкой сетью и едиными стандартами лечения. Это обеспечивает стабильный поток пациентов и повторные обращения в течение срока действия полиса.

Самый узнаваемый бренд на рынке

Медси знают 72% жителей Москвы. Компания занимает 1 место в рейтингах крупнейших медицинских компаний и многопрофильных клиник Vademecum. Сильный бренд упрощает привлечение пациентов, врачей, корпоративных клиентов и партнёров по франшизе.

Зависимость от медицинского оборудования

Медси использует зарубежные МРТ, КТ, роботизированные хирургические системы, комплектующие и расходные материалы. Санкции осложняют поставки деталей, обновление программного обеспечения и обслуживание техники. Сроки ремонта КТ и МРТ достигают 6–9 месяцев, что сокращает число обследований и операций и повышает расходы на обслуживание.

Дефицит медицинских кадров

В России не хватает 23 тыс. врачей и 64 тыс. сотрудников среднего медицинского персонала. Медси планирует увеличить число врачей с 6 тыс. до 8 тыс., поэтому расширение сети потребует нанять ещё 2 тыс. специалистов. Конкуренция за врачей повышает зарплаты и может замедлить открытие новых клиник.

Хватит ли компании врачей для открытия новых клиник?

Удастся ли снизить зависимость от импортного оборудования и запчастей?

Окупятся ли покупки региональных медицинских сетей?