Делимобиль – российская компания, предоставляющая услуги краткосрочной аренды автомобилей (каршеринга). Основная деятельность сосредоточена в крупных городах России, включая Москву, Санкт-Петербург, Екатеринбург, Казань, Новосибирск и другие.

Компания в цифрах:

• №1 на рынке каршеринга в Москве с долей рынка 50%
• 16 городов присутствия
• 28 тыс. автомобилей в автопарке
• 13 млн зарегистрированных пользователей
• 66% акций принадлежат главному бенефициару Винченцо Трани

Каршеринг — это аренда автомобиля на короткое время с поминутной оплатой. Машину можно забронировать через мобильное приложение. Пользователь проходит регистрацию, подтверждает права, выбирает авто на карте, открывает его со смартфона и начинает поездку.

С Делимобилем можно ездить по городу, выезжать за его пределы и брать машину в аренду на несколько дней.

Структура выручки:

• 82% аренда автомобилей
• 14% штрафы и компенсации
• 4% прочее

Аренда автомобилей

Основной источник дохода — краткосрочная аренда машин по минутным, часовым и суточным тарифам. Все бронирования и управление поездкой происходят через мобильное приложение.

Делимобиль делит автопарк на несколько классов. Чем выше класс, тем дороже аренда, но лучше комфорт и оснащение.

Минимальная ставка в сервисе начинается от ₽8 за минуту. Итоговая цена рассчитывается в приложении и зависит от спроса, времени и конкретной машины.

Весь парк управляется через собственную IT-платформу с системой бронирования, ценообразования, логистики и обслуживания. Машины доступны в 16 городах.

Структура парка:

• 52% эконом (Volkswagen Polo, Kia Rio, Solaris и др.)
• 39% комфорт (Omoda, Haval, Москвич и др.)
• 8% премиум (Mercedes, Lexus, BMW)
• 1% грузовые (Ford Transit)

Средний возраст машин — 2,8 года, что почти в 5 раз моложе среднего по стране. Это снижает расходы на обслуживание и улучшает клиентский опыт. Компанию приобретает автомобили в лизинг, что обеспечивает быстрый рост парка, но создаёт высокую долговую нагрузку.

Штрафы и компенсации

Компания зарабатывает не только на поездках, но и на нарушениях ПДД. Она сначала оплачивает штрафы за клиента, а потом списывает эту сумму с него. Плюс берёт компенсации за царапины, аварии, курение и прочие нарушения условий аренды.

Это второе по значимости направление выручки, которое поддерживает бизнес-модель без необходимости наращивать автопарк.

Прочее

Компания использует свою инфраструктуру и автопарк в нескольких дополнительных направлениях.

• Услуги доставки. Компания предоставляет логистические услуги через собственный парк, привлекая водителей-курьеров. Используется тот же автопарк и приложение, что обеспечивает эффективность без дополнительных инвестиций.
• Продажа автомобилей с пробегом. Старые автомобили выводятся из парка и продаются через собственную платформу «Купимобиль». Компания также запустила тариф «Навсегда» с возможностью выкупа арендованной машины. Это даёт дополнительную выручку при обновлении автопарка.

Также компания получает деньги из других источников. Это реклама в приложении и на автомобилях, аренда сервисных объектов и обслуживание стороннего транспорта на своих СТО.

Unit-экономика аренды автомобиля

Поездка по городу длиной в 15 км занимает 1 час в пути и обходится водителю ₽400. Компания с этого получает ₽15 прибыли до процентов по кредиту и лизингу. Затраты составляют ₽385, из них:

• ₽240 амортизация и содержание автомобиля
• ₽80 зарплаты сотрудникам
• ₽10 реклама, бонусы и акции
• ₽55 прочие расходы

В последнее время компания получила чистый убыток, потому что финансовые расходы выросли на 30%. Проценты по кредитам выросли на 65%, а по лизингу на 15%. Таким образом, большая часть денег, которые сервис зарабатывает на поездках, уходит на выплаты банкам и лизинговым компаниям. При снижении процентных ставок бизнес начнет сокращать убыток и выходить в прибыль.

Дополнительно выросла стоимость владения автопарком. Списания и обесценение собственных машин выросли в 9 раз, а лизинговых машин в 4 раза.

В 2014 власти Москвы заявили о намерении создать сервис краткосрочной аренды автомобилей.

В 2015 основатель инвестиционного фонда Mikro Kapital Group Винченцо Трани, работающий с 2000 года в крупных банках в России, запустил сервис каршеринга в Москве. «Делимобиль» стал первым участником программы «Московский каршеринг».

В 2017 автомобили компании стали доступны в Санкт-Петербурге. В том же году они появились в Уфе и Нижнем Новгороде. Большую часть местных автопарков составили машины, приехавшие из Москвы. В столице их заменяли на новые автомобили.

В 2018 Делимобиль поглотил конкурента компанию Anytime. Бренд Anytime закрыли в России, но начали работать под этим брендом на международном рынке.

В 2020 компания приостановила работу на два месяца из-за пандемии коронавируса.

7 февраля 2024 года компания провела IPO на Московской бирже по оценке ₽47 млрд. разместив 9% акций за ₽4,2 млрд.

Эффект масштаба
Компания имеет крупнейший парк автомобилей, что дает преимущества в закупке, обслуживании и управлении автомобилями. Скидка на покупку новых автомобилей может достигать 20% к рыночной цене.

Высокие барьеры для входа
90% рынка делят крупнейшие игроки: Делимобиль, Яндекс.Драйв, Ситидрайв, BelkaCar. Высокие барьеры на вход, такие как необходимость больших инвестиций в автопарк, разработку ПО и привлечение пользователей делают вероятность появления новых конкурентов низкой.

Риски роста стоимости парковки
Операторы каршеринга имеют значительные льготы на парковку в Москве. Если город изменит правила или ужесточит требования, расходы оператора могут вырасти.

Рост себестоимости услуг
Вынужденный переход на китайские и отечественные марки автомобилей из-за ухода зарубежных автопроизводителей негативно влияет на себестоимость. Стоимость закупки автомобилей выросла в 3х раза с ₽700 тыс. до ₽2 млн. Резкий рост стоимости не удается переложить на потребителя путем значительного роста тарифов из-за конкуренции с такси и общественным транспортом.

Сильные конкуренты
Яндекс.Драйв и Ситидрайв имеют похожий по качеству автопарк, сопоставимые тарифы и развиваются в рамках экосистем. Данные операторы имеют доступ к финансированию от материнских компаний Яндекс и Сбербанк соответственно.

Отменят ли льготы на парковку для каршеринга?

Устроят ли конкуренты ценовые войны для дальнейшей консолидации рынка?